当CRS让财富“裸奔”,香港保险成“破局”关键

Tracyrat

全球税务透明化浪潮正以前所未有的速度推进，中国税务居民的境外金融资产也逐渐从“隐匿状态”走向“公开透明”。在这样的背景下，香港保险凭借其独特的税务属性、多币种优势和法律保障，成为高净值人群进行合法税务规划和资产配置的重要选择。

2014年，经济合作与发展组织（OECD）发布了《金融账户涉税信息自动交换标准》，其中的核心内容——共同申报准则（CRS），成为推动全球税收透明的关键机制。截至2025年，已有超过110个国家（地区）通过CRS交换了约1.11亿个金融账户信息，涉及金额高达11万亿欧元。对中国而言，自2017年全面实施CRS以来，这一机制已深刻影响了中国税务居民在境外资产配置方面的合规环境。

2025年，CRS信息交换持续升级，加上内地“金税四期”系统的深入应用，个人境外资产的暴露风险大幅提高，不少高净值人士已陆续收到补税通知。因此，合法合规的税务规划变得尤为关键，而香港保险在其中扮演着独特且重要的角色。





1 CRS与港险：透明环境下的合规优势

定义

CRS是Common Reporting Standard的缩写，中文译为“共同申报准则”，它是金融账户涉税信息自动交换标准的核心内容。简单来说，CRS就是参与国家和地区之间相互披露对方税收居民在本国金融账户信息的一项国际税收合作机制。

值得注意的是，CRS本身并不创造新税种，也不直接增加税负，而是通过信息交换确保各国税法得到有效执行。在这一背景下，香港保险的合规性和透明度反而成为其优势，为合法税务规划提供了清晰框架。



香港保险在CRS下的申报有其特殊性：

· 仅非香港税务居民持有的保单现金价值需申报。

· 理赔款、满期金等收益通常不在CRS申报范围内。

· 通过合理的保单结构设计，可有效管理CRS信息暴露风险。







2 港险的税务优势：合法合规的规划工具

在CRS背景下，香港保险展现出多方面的税务优势，使其成为跨境财富管理的重要工具。

01

个人所得税优化  

香港保险在个人所得税层面提供三大合法优化机制：

· 理赔款免税：根据《个人所得税法》及香港《税务条例》，重疾、医疗、身故等保险赔款在两地均免征个税。

· 分红收益暂免征税：香港储蓄险的非保证分红属于“资本利得”，目前未纳入香港利得税及内地个人所得税征税范畴。

· CRS申报豁免：如前述，理赔款、满期金等收益通常不在CRS申报范围内。

02

多币种配置的税务优化  

香港保险提供多元货币选择，通常支持美元、港币、人民币、澳元、加元、英镑等多种货币，允许保单持有人在不同货币间转换。这不仅有效对冲汇率风险，还能在特定情况下实现间接税务优化。例如，若保单以美元计价，当投保人需要将满期金或理赔款汇回内地时，若人民币处于贬值周期，兑换所得的人民币金额增加，但中国税法目前对境外保险收益不征税，因此汇率收益无需缴纳个人所得税。

03

  遗产税规避功能  

香港自2006年废除遗产税后，保单身故赔偿金可全额免征遗产税。这一政策优势在跨境场景中尤为突出：若内地未来开征遗产税，香港保单的身故赔偿金因属于境外资产且非被保险人遗产，大概率不受内地税法管辖。通过对比三星集团前会长李健熙的遗产税案例（其继承人需向韩国政府缴纳699亿元人民币遗产税）可见，通过香港寿险规划，可避免此类巨额税负。

04

法律体系差异带来的资产保护

香港沿用普通法体系，法律环境稳定且可预测。保险资产受到《保险公司条例》的严格保护，即便投保人面临债务纠纷或婚姻变故，保单价值也可能获得一定程度的保障。例如，某内地高净值人士在香港购买大额终身寿险，其身故赔偿金直接支付给受益人，无需经过内地遗产分配程序，既规避了内地潜在的遗产税，又因信息保密性降低了税务审查风险。





3 香港保险的市场表现与产品创新



2025年，香港保险市场持续强劲增长。上半年全港新单保费达到1737亿港元，创历史新高，同比增长50.3%。仅上半年保费规模已接近历史全港新单总保费全年水平。

1. 产品创新引领市场

香港主流保险公司在产品创新上持续领先，以应对CRS环境下的客户需求：

·例如万记的“危x加护保”在重疾险市场中表现突出，具备“保额无缝还原”功能，解决轻症理赔消耗重疾保额的行业难题。无论轻症理赔多少次，一旦确诊癌症等五大重疾，保额可即时100%复原且无等候期。

·永记的“万年青”系列则提升了储蓄险市场标准，不仅保证回本快，还具备“真多元货币”（转换保单货币时，汇报相同）、“真归原红利”（红利派发后即保证）、一站式电子钱包（每年首笔海外汇款免手续费）和管家式类信托（提取时指定收款人而不需一定是保单权益人）等功能。

·恒记的投连险因投资移民需求热销，提供无限更改投保人&受保人的传统寿险功能，并提供330+的投资选项，某些基金产品过去十几年的平均年化派息率高达8-9%，收益直接存入投保人的香港账户。

2. 投资韧性支撑长期价值



在CRS环境下，保险公司的投资能力直接关系到保单的长期价值。香港储蓄险收益长期保持在5~6.5%的年化复利，通过全球多地区、多币种、多元资产类别进行投资，固收类资产与权益类资产合理配比，并定期进行策略调整，加上香港分红险特有的“投资平滑机制”，这些都确保了资金池的安全与稳健收益。





4 “扣税三宝”：香港本土的税务优化工具

除了保险产品本身的优势，香港政府还为香港本地税务居民提供“扣税三宝”等合法税务优化工具：

1. 自愿医保计划（VHIS）：每名受保人每年最高扣税上限为8000港元，受保人数目不设上限。

2. 强积金可扣税自愿性供款（TVC）：每年最高扣税上限为6万港元，与合资格延期年金合并计算。

3. 合资格延期年金（QDAP）：每人扣税额上限为6万港元，合并报税后，夫妇最多可获得12万港元的扣税额。



这些工具不仅帮助市民减轻税务负担，还能建立全面的医疗保障及退休储备，是同时持有内地身份的香港居民在CRS环境下进行合法税务规划的重要组成部分。





5 合规应对与资产规划策略

面对CRS带来的全球税务透明化趋势，中国税务居民需要制定更为精细的规划策略。

明确申报义务

根据中国《个人所得税法》，中国税收居民需就全球所得纳税。在CRS信息交换机制下，主动合规才是最好的防护。中国税务机关正基于CRS金融账户涉税信息的数据筛查，针对“境外资产与申报收入不匹配”的情况采取针对性措施。

香港保险的合规配置策略

在CRS环境下配置香港保险，应考虑以下策略：

1. 利用多元货币功能：通过多币种保单自然对冲汇率风险，并在不同经济周期中选择最有利的货币进行支付或领取。

2. 合法利用税务优惠：充分利用香港本身的税务优惠政策，如“扣税三宝”等，在合规框架内优化税负。

3. 注重长期持有：保险的税务优势多在长期持有下体现，如身故赔偿金的遗产税规避功能、多币种的长期汇率风险对冲等。



全球税务透明化浪潮势不可挡，2025年香港CRS新规中600万港元存款的申报阈值，加上多地税务局联动推进的境外所得核查，已明确传递信号：跨境税务合规管理已从“可选项”变为“必选项”。

在这场变革中，香港保险凭借合规的税务特质、多币种配置优势、完善的法律保障体系及成熟市场的产品架构，为高净值人士提供了合规、稳健且高效的跨境财富管理方案。其价值并非依赖信息隐匿，而是植根于合法的国际税务规则与科学的产品设计。

在CRS持续深化的背景下，对中国高净值人士而言，关键在于主动适应规则，在合规边界内优化资产布局。香港保险，正是这一进程中极具价值的重要选择。





了解更多香港资讯请关注小编哦~