CRS监管升级,香港保险成避税优选

Tracyrat

CRS监管升级

               

港美股投资者补税潮来袭，

香港保险税务优势凸显



近期，不少通过富途、老虎等境外券商投资港美股的朋友陆续收到了税务部门的补税通知，要求自查2022-2024年的境内外所得并补缴税款及滞纳金。这波补税潮的背后，正是被高净值人群和投资者热议的CRS在发挥作用。

很多人对CRS一知半解：它到底是什么？哪些资产会被征税？为什么海外投资收益突然要补税？作为香港保险代理人，今天就用通俗的语言为大家讲透CRS，同时明确一个关键信息——香港保险在CRS框架下虽需参与信息交换，但现行政策下相关收益暂无需缴税，是跨境资产配置的优质选择。

一、先搞懂：CRS到底是什么？



CRS全称Common  Reporting  Standard， 中文译为“统一报告标准”，是2014年经合组织（OECD）受G20委托制定的国际税收透明度标准，核心目的就是打击跨境逃税，让全球金融资产透明化。

简单来说，CRS就像一个“全球税务信息交换网”：如果中国税务居民在其他CRS参与国/地区的金融机构开了账户，这些金融机构就会主动收集你的账户信息，上报给当地税务机关，再由当地税务机关自动交换给中国国家税务总局。截至2025年6月，全球已有超过120个国家和地区加入这一框架，其中中国已与100多个国家和地区实现实质性信息交换，包括香港、新加坡、开曼群岛等热门资产配置地。

需要注意的是，CRS不是新政策，中国早在2017年就开始实施，2018年完成首次信息交换，只是前几年处于摸底阶段，如今监管力度全面升级，才出现了集中补税的情况。

二、重点关注

哪些人、哪些资产会被“盯上”？

1. 受CRS影响的核心人群

只要你是中国税务居民，且在海外有金融资产，就可能被CRS覆盖。具体来说，这几类人是重点关注对象：

境外有金融资产的内地居民：比如通过境外券商投资港美股、在海外银行存款的人，尤其是资产超过20万美元的高净值人群；

控制离岸公司的企业主：比如在开曼、BVI等群岛设立空壳公司进行投资的人；海外家族信托的设立人或受益人；

已移民但境内经济联系紧密的人：比如每年在国内停留超183天的移民群体；跨境贸易企业主及境外藏匿资产的公职人员。

这里要明确一个关键判定标准：是否需要纳税，核心看“税务居民身份”，而非国籍。根据中国税法，只要你因户籍、家庭、经济利益关系在中国习惯性居住，或一个纳税年度内在中国累计居住满183天，就是中国税务居民，全球收入都需向中国申报纳税。需要特别说明的是，“习惯性居住”是法律层面的判定标准，并非指实际居住状态——比如因学习、工作等原因暂时在境外居住，一旦这些原因消除后需返回中国居住，仍会被认定为在中国习惯性居住。

2. CRS覆盖的资产类型（这些资产会被交换信息）

CRS覆盖的是“金融资产”，而非所有海外资产，具体包括：

银行存款、托管账户；

股票、基金等证券账户（这也是港美股投资者被查的核心原因）；

空壳公司、合伙形式持有的投资账户；

有现金价值的保险合同、年金合约（需注意：香港带现金价值的保险也在此列，会参与CRS信息交换，但信息交换不等于征税，香港保险相关收益现行政策下暂无需缴税，后续详细说明）。

而房产、贵金属、艺术品等“非金融资产”，不在CRS信息交换范围内。

三、关键解答

哪些收入会被征税？税率多少？

很多人误以为CRS是“全球征税新政”，其实不然。对境外所得征税是中国税法的原有规定，CRS只是让税务机关更容易获取你的海外收入信息而已。根据《个人所得税法》，中国税务居民的境外应税所得主要包括：

利息、股息、红利所得：比如港美股的分红，税率20%；

财产转让所得：比如卖出港美股的差价收益，税率20%；

劳务报酬、稿酬、特许权使用费等其他境外所得。

这里有两个热点细节需要注意：

通过港通投资港股，2027年12月31日前转让差价所得暂免个税；但直接通过境外券商投资港股的差价收益，仍需按20%缴税；

境外所得实行“抵免制”：如果在境外已经缴过税，国内计税时可凭境外完税凭证等资料申请抵扣，少缴的部分要补缴，多缴的不能退，但可结转未来5年继续抵免，且仅能抵扣同一国家/地区的后续境外所得。

需要特别澄清的是，目前CRS交换的信息主要是账户余额、年度股息/利息/卖出金额等汇总数据，不包含具体的盈亏明细，所以需要纳税人自行自查申报，主动与税务部门沟通。

实操中，同一纳税年度内的港美股投资盈亏可相抵后计算应纳税所得额（不允许跨年互抵），纳税人需留存交易对账单、交割单等凭证以备核查。此前就有投资者因交易频繁流水大被关注，但申报亏损情况并提供凭证后，实际补缴金额很少。

四、核心亮点

为什么香港保险不征税？

在CRS监管升级、海外投资收益缴税趋严的背景下，香港保险的税务优势愈发凸显——现行政策下，香港保险相关收益暂无需缴税。需要明确的是，这一优势并非源于“规避信息交换”，而是由保险本质与税收政策共同决定，具体原因有三点:

1. 香港保险不属于CRS的“应税资产”范畴

首先要厘清：香港带现金价值的保险虽需参与CRS信息交换，但相关收益并不属于中国税法规定的“应税所得”。

中国税务机关征税的核心是“投资收益”，而香港保险的理赔金是基于人身保障的补偿，根据中国税法属于免税范畴；保单分红则属于保险合同约定的收益，并非直接的金融投资所得，目前暂无明确的征税文件，行业共识是暂不纳入应税所得范围，不过需关注未来政策变化。

2. 香港本地的税收政策支持

香港本身实行简单税制，没有资本利得税、遗产税、赠与税。无论是香港居民还是非香港居民，持有香港保险获得的分红、理赔金，在香港本地都无需缴税，这也为香港保险的“不征税”属性提供了政策基础。

3. 与海外金融资产的本质区别

港美股账户、海外银行存款等属于“投资性金融资产”，其收益天然属于应税范畴；而香港保险的核心功能是保障，资产配置是附加功能，其收益本质是风险保障的补充，因此不被认定为应税收入。这一点在CRS的监管框架和中国税法中，都有明确的区分界定。

五、总结

CRS时代，如何合规配置资产？

CRS的全面落地，标志着全球税务透明化时代已经到来，过去“隐匿海外资产避税”的思路已经完全行不通。对于高净值人群和投资者来说，合规是首要前提，在此基础上，选择合适的资产配置工具至关重要。

香港保险不仅能提供全面的人身保障，其“现行政策下相关收益暂无需缴税”的优势在CRS框架下更是稀缺资源，既能实现资产的安全传承，又能合规规避跨境税务风险，成为跨境资产配置的优选方案。

最后，想问大家：你是否已经自查过海外资产的税务合规情况？对于香港保险的税务优势，还有哪些疑问？欢迎在评论区留言讨论！

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